2017-2018
Добрый вечер!
С началом года моя команда начинает подготовку к острой фазе кризиса, которая будет сопровождаться стремительным падением стоимости всех без исключения активов. Да, будет снижаться даже золото, но лишь до определенного момента-когда ожидания роста инфляции превысят критический уровень, золото развернется в сторону космоса! Но это только золото… по другим активам ситуация будет иной. Инвесторы не смогут получать прибыль без притока свежих денег и значит будут вынуждены выводить деньги с бирж. Фондовые рынки пойдут вниз, начнется стремительный выход из активов.Процесс будет усугубляться совершенно неразумной величиной кредитного плеча, с которым торгуются деривативы.
Многие наверно задаются вопросом-раз биржи растут, наверно не все так плохо и кризис подошел к завершению? Так могут думать и рассуждать только совершенно не разбирающиеся в экономике люди. И даже если они сейчас потирают себя по головке, «угадав» осенний выход некоторых активов вверх, это не отменяет в ближайшем будущем потерь «нажитого непосильным трудом». Когда я слышу фразу «рынки первыми реагируют на приближающийся рост мировой экономики, хочется спросить-а где ты был в 2008 году? Пережил ли ты то время или как? А… ты тогда не торговал? Ну тогда самое главное событие в твоей жизни впереди, только ты пока об этом не знаешь потому что так уверовал в себя, что иного мнения и вековых правил развития мировой экономики для тебя просто не существует… пора написать книжку, что мол компания великих „Жигляров“ была кучкой болтунов и не стоит на них обращать внимание)
Но если твой разум находится в движении к совершенству и пониманию финансового мира, стоит все же задуматься, что же это сейчас происходит и почему рынки оторвались от реальной экономики.
Итак, зарождающаяся в 2008 году острая фаза кризиса перепроизводства и потребления была залита деньгами и таким образом кризис стал более продолжительным и глубоким. В то время клан Ротшильдов еще не имел сегодняшней власти, хоть и показал истинную силу денег перед средствами производства. Недаром в 2012 году Рокфеллеры практически признали свое поражения, и… начали продавать всю имеющуюся у них нефть, ожидая сильного падения цен. А что же происходило в мире денег? После „остановки“ печатного станка оказалось, что скорость сжатия банковского мультипликатора уже не сможет компенсироваться расширением первичного денежного предложения за его отсутствием. Что же будет дальше? Возникнет дефицит денег ( уже существует нехватка ликвидности ) и вскоре инвесторы будут вынуждены выводить деньги с бирж. Посыплются фондовые рынки, начнут стремительно сдуваться пузыри на товарных биржах. Как я писал выше, процесс будет усугубляться совершенно неразумной величиной кредитного плеча, с которым торгуются деривативы. И кризис будет иметь не дефляционный, а инфляционный характер. Дефляционная фаза кризиса оказалась пропущенной из за притока свежих денег, в двух словах объясню суть этого явления…
Огромный кредитный навес не влияет на формирование экономических процессов и лишь увеличивает генерацию вторичных денег. Кредитное плечо на бирже является мультипликатором, подобным банковскому. Банковский мультипликатор уже давно сжимается ( этому способствует длительное удержание низких процентных ставок ), и сгенерированные им вторичные деньги постепенно заменяются первичными. А биржевой мультипликатор никак не ограничен падающей производительностью капитала, важно лишь кол-во денег, а все остальное не имеет значения. Более того, первичные деньги, эмитированные на замену вторичных в реальной экономике, перетекают на биржу, которая как мы знаем, выполняет функцию инвестирования в ценности. Поэтому биржевой мультипликатор, в отличие от банковского, чувствует себя прекрасно, усугубляя тем самым отрыв финансовых рынков от реальной экономики. Поэтому и возникает обманчивое чувство окончания кризиса и начало нового витка роста!
Таким образом, первыми начнут разоряться спекулянты, работающие с большим плечом, затем падающие рынки потянут за собой и всех остальных. Ожидавшие более „сладких“ цен компании начнут выкупать „коррекции“ под радостное сопровождение информационного фона и хора публичных аналитиков и тем самым усилят движение вниз. Чуть позже экономисты и политики будут винить во всём недостатки в регулировании рынков деривативов, кризис доверия, сочинят ещё какие-нибудь извращения от интеллектуальной немощи… все будет как всегда) А когда начнутся резкие движения на валютных рынках, самые крепкие мировые валюты рубль и бразильский реал устремятся наперегонки, лишь бы успеть выйти из позиций в доллар. И вот тогда ( вспомним еще и кэрри-трейд по-японски ) стремительно сжимающаяся американская экономика окажется под навесом раздутой долларовой массы… и именно тогда начнется инфляционная волна и процесс длительного обесценения великой льняной бумажки. И именно тогда золото войдет в верхние слои стратосферы! Но потом появится соблазнительная альтернатива необходимой модернизации экономической и политической систем – инфляционное восстановление устаревшей экономики. Именно в этот период и будет решаться вопрос – останутся ли США лидером цивилизации или вслед за Брекситом в Великобританией сдадут позиции новому лидеру… какому, гадайте сами, но вариантов немного! Дефляционный сценарий хотя и протекает более болезненно, но лучше стимулирует модернизацию. А если некоторые планы нового президента США найдут отражение в делах, мир получит несколько весомых мировых центров со своими валютами… но это будет уже другая история)
Конечно это моя версия происходящего, некое описание неизбежных событий. К ним относятся описанные экономические события – лопание пузырей, опережающее обрушение рубля, сворачивание кэрри трейд и рост доллара, последующая инфляционная волна и падение доллара. Мы не можем быть уверены в точности прогноза, потому что он недоступен однозначному расчёту и является мнением, основанным на каких-либо косвенных критериях. К ним относятся, например, сроки прогнозируемых событий и их последствия.
Прогнозировать события, которые зависят от каких-либо субъективных действий и поступков финансовых, экономических и политических властей, достаточно сложно и порой невозможно. Я лишь исхожу из предположения, что политики и финансисты до конца будут оттягивать момент развязки и накачивать финансовую систему необеспеченными деньгами. Поэтому дефляционного сценария, как в Великую Депрессию не будет. Он уже происходит в виде сжатия банковского мультипликатора, но компенсируется неоправданной эмиссией. Так что дефляционная волна коснётся лишь биржевых пузырей, что мы сейчас и наблюдаем. Также исхожу из прогноза действий властей, диктуемых кейнсианским вероисповеданием. Вряд ли вдруг поумнеют в ближайшее время-это совсем маловероятно. Поэтому продлевать агонию, скорее всего, будут до конца.
Берегите себя! Удачи!
С началом года моя команда начинает подготовку к острой фазе кризиса, которая будет сопровождаться стремительным падением стоимости всех без исключения активов. Да, будет снижаться даже золото, но лишь до определенного момента-когда ожидания роста инфляции превысят критический уровень, золото развернется в сторону космоса! Но это только золото… по другим активам ситуация будет иной. Инвесторы не смогут получать прибыль без притока свежих денег и значит будут вынуждены выводить деньги с бирж. Фондовые рынки пойдут вниз, начнется стремительный выход из активов.Процесс будет усугубляться совершенно неразумной величиной кредитного плеча, с которым торгуются деривативы.
Многие наверно задаются вопросом-раз биржи растут, наверно не все так плохо и кризис подошел к завершению? Так могут думать и рассуждать только совершенно не разбирающиеся в экономике люди. И даже если они сейчас потирают себя по головке, «угадав» осенний выход некоторых активов вверх, это не отменяет в ближайшем будущем потерь «нажитого непосильным трудом». Когда я слышу фразу «рынки первыми реагируют на приближающийся рост мировой экономики, хочется спросить-а где ты был в 2008 году? Пережил ли ты то время или как? А… ты тогда не торговал? Ну тогда самое главное событие в твоей жизни впереди, только ты пока об этом не знаешь потому что так уверовал в себя, что иного мнения и вековых правил развития мировой экономики для тебя просто не существует… пора написать книжку, что мол компания великих „Жигляров“ была кучкой болтунов и не стоит на них обращать внимание)
Но если твой разум находится в движении к совершенству и пониманию финансового мира, стоит все же задуматься, что же это сейчас происходит и почему рынки оторвались от реальной экономики.
Итак, зарождающаяся в 2008 году острая фаза кризиса перепроизводства и потребления была залита деньгами и таким образом кризис стал более продолжительным и глубоким. В то время клан Ротшильдов еще не имел сегодняшней власти, хоть и показал истинную силу денег перед средствами производства. Недаром в 2012 году Рокфеллеры практически признали свое поражения, и… начали продавать всю имеющуюся у них нефть, ожидая сильного падения цен. А что же происходило в мире денег? После „остановки“ печатного станка оказалось, что скорость сжатия банковского мультипликатора уже не сможет компенсироваться расширением первичного денежного предложения за его отсутствием. Что же будет дальше? Возникнет дефицит денег ( уже существует нехватка ликвидности ) и вскоре инвесторы будут вынуждены выводить деньги с бирж. Посыплются фондовые рынки, начнут стремительно сдуваться пузыри на товарных биржах. Как я писал выше, процесс будет усугубляться совершенно неразумной величиной кредитного плеча, с которым торгуются деривативы. И кризис будет иметь не дефляционный, а инфляционный характер. Дефляционная фаза кризиса оказалась пропущенной из за притока свежих денег, в двух словах объясню суть этого явления…
Огромный кредитный навес не влияет на формирование экономических процессов и лишь увеличивает генерацию вторичных денег. Кредитное плечо на бирже является мультипликатором, подобным банковскому. Банковский мультипликатор уже давно сжимается ( этому способствует длительное удержание низких процентных ставок ), и сгенерированные им вторичные деньги постепенно заменяются первичными. А биржевой мультипликатор никак не ограничен падающей производительностью капитала, важно лишь кол-во денег, а все остальное не имеет значения. Более того, первичные деньги, эмитированные на замену вторичных в реальной экономике, перетекают на биржу, которая как мы знаем, выполняет функцию инвестирования в ценности. Поэтому биржевой мультипликатор, в отличие от банковского, чувствует себя прекрасно, усугубляя тем самым отрыв финансовых рынков от реальной экономики. Поэтому и возникает обманчивое чувство окончания кризиса и начало нового витка роста!
Таким образом, первыми начнут разоряться спекулянты, работающие с большим плечом, затем падающие рынки потянут за собой и всех остальных. Ожидавшие более „сладких“ цен компании начнут выкупать „коррекции“ под радостное сопровождение информационного фона и хора публичных аналитиков и тем самым усилят движение вниз. Чуть позже экономисты и политики будут винить во всём недостатки в регулировании рынков деривативов, кризис доверия, сочинят ещё какие-нибудь извращения от интеллектуальной немощи… все будет как всегда) А когда начнутся резкие движения на валютных рынках, самые крепкие мировые валюты рубль и бразильский реал устремятся наперегонки, лишь бы успеть выйти из позиций в доллар. И вот тогда ( вспомним еще и кэрри-трейд по-японски ) стремительно сжимающаяся американская экономика окажется под навесом раздутой долларовой массы… и именно тогда начнется инфляционная волна и процесс длительного обесценения великой льняной бумажки. И именно тогда золото войдет в верхние слои стратосферы! Но потом появится соблазнительная альтернатива необходимой модернизации экономической и политической систем – инфляционное восстановление устаревшей экономики. Именно в этот период и будет решаться вопрос – останутся ли США лидером цивилизации или вслед за Брекситом в Великобританией сдадут позиции новому лидеру… какому, гадайте сами, но вариантов немного! Дефляционный сценарий хотя и протекает более болезненно, но лучше стимулирует модернизацию. А если некоторые планы нового президента США найдут отражение в делах, мир получит несколько весомых мировых центров со своими валютами… но это будет уже другая история)
Конечно это моя версия происходящего, некое описание неизбежных событий. К ним относятся описанные экономические события – лопание пузырей, опережающее обрушение рубля, сворачивание кэрри трейд и рост доллара, последующая инфляционная волна и падение доллара. Мы не можем быть уверены в точности прогноза, потому что он недоступен однозначному расчёту и является мнением, основанным на каких-либо косвенных критериях. К ним относятся, например, сроки прогнозируемых событий и их последствия.
Прогнозировать события, которые зависят от каких-либо субъективных действий и поступков финансовых, экономических и политических властей, достаточно сложно и порой невозможно. Я лишь исхожу из предположения, что политики и финансисты до конца будут оттягивать момент развязки и накачивать финансовую систему необеспеченными деньгами. Поэтому дефляционного сценария, как в Великую Депрессию не будет. Он уже происходит в виде сжатия банковского мультипликатора, но компенсируется неоправданной эмиссией. Так что дефляционная волна коснётся лишь биржевых пузырей, что мы сейчас и наблюдаем. Также исхожу из прогноза действий властей, диктуемых кейнсианским вероисповеданием. Вряд ли вдруг поумнеют в ближайшее время-это совсем маловероятно. Поэтому продлевать агонию, скорее всего, будут до конца.
Берегите себя! Удачи!
9 комментариев
Я тоже смотрю вниз на среднесроке, если не вернемся выше 117, то значит пора!
Полностью согласен с написанным, ситуация сильно напоминает 2008 год, да и 1999 тоже был год великой радости)